Фондовый рынок - ПОСЛЕДНИЕ НОВОСТИ

«Pump on Trump» — так можно описать состояние рынка США на этой неделе. Индексы S&P500 и Nasdaq обновляют свои исторические максимумы (all time high). Nvidia (NVDA US) бьет рекорды капитализации и становится самой дорогой компанией в мире с оценкой более $3,6 трлн. ФРС снижает ставку на 0,25 п. п. до 4,5–4,75%. ФРС не дала сигналов о будущем решении, однако рынок больше верит в дополнительное снижение на 0,25 п. п., чем в неизменную ставку. Налоги обещают снизить, пошлины поднять, а Америку — сделать снова великой. Кажется, что дни печали давно позади, и S&P500 продолжит штурмовать новые...

Друзья, мы видим, что не все из вас вступили в закрытый телеграм-канал, где будет проходить обучение. Ссылку на канал мы отправили вам на почту. Если ее там нет, проверьте папку Спам или напишите в поддержку приложения / на @askbitkogan, мы поможем вам ее получить. Ну а тем, кто любит все делать в последний момент, сообщаем: этот момент настал  Завтра вы уже не сможете присоединиться к курсу. Посмотреть программу и зарегистрироваться можно по ссылке в закрепе.

Я отснял последние видео-лекции, команда верстает для вас теоретические материалы. Если вы еще думаете, стоит ли присоединиться к этому потоку курса про российский фондовый рынок, во-первых, напомню, что следующий может быть еще нескоро. Например, последний поток курса проходил более года назад. А во-вторых – прикладываю отзывы тех, кто уже проходил у нас аналогичные программы. Думаю, они говорят сами за себя  Напомню: Старт курса: 14 октября 2 недели и 7 модулей обучения Подробная программа курса Вместе с курсом вы получите бесплатно на 3 месяца:российские портфели в Bitkogan App;  курс «Как инвестировать в золото»; доступ к моим вебинарам и другим закрытым материалам. Зарегистрироваться на курс можно до...

Его цель, как я уже не раз говорил — создать у вас системную картинку инвестиционного, финансового мира, позволяющую принимать правильные решения и осознанно претворять их в жизнь. Понимая альтернативы, инструментарий и взаимосвязи между событиями.  Недавно стало известно, что в середине месяца Т-Банк также запускает интенсив по работе на фондовом рынке. Ну что я могу сказать… Молодцы, все делают правильно. Ведь любой банк, любой брокер заинтересован в том, чтобы его клиенты были максимально активны, торговали. И их стоит этому научить. Единственный нюанс заключается в том, что у брокера нет задачи повысить вашу прибыль. Его задача, повторю, — максимальная активность клиентов....

Что это?Акции — это ценные бумаги, которые выпускает акционерное общество или эмитент. Владелец акции становится совладельцем компании — теперь у него есть доля, пусть и небольшая.Что дают акции владельцу?Права владельца зависят от вида акций, но можно выделить три основных:Право голосовать на собрании акционеров и участвовать в управлении компании. Право получать дивиденды. Право получить часть имущество компании в случае ее ликвидации. Какие бывают акции?Привилигированные и обыкновенные. Мы подробно говорили об их различиях здесь. Как их купить?Всё просто: вам нужно завести брокерский счет. Как его открыть — рассказывали тут. Ещё один вариант — открыть ИИС. Это индивидуальный инвестиционный счет, с ним также можно покупать ценные бумаги...

Вчера вышли неутешительные данные по американским ценам. Они стали расти быстрее. Причем речь идет об устойчивой части, которая не включает в себя продукты и энергию, иначе говоря, о базовой инфляции. Сильный рынок труда, рост зарплат и низкая безработица в США… Это плохо сочеталось с замедлением инфляции. Зато теперь все встало на свои места. Следом изменился взгляд потребителей, которые видят, как меняются ценники, и не ждут больше чудес того, что цены станут расти медленнее. Реакция ФРС Счетчик устойчивого замедления инфляции обнулился, и теперь копить «уверенность» регулятору придется заново. Даже если инфляция в следующие месяцы бодро пойдет вниз, осадочек...

Друзья,  стартуют торги в США. Очень внимательно следим за доходностью американских трежерей. Обратите внимание: с 4,15, что мы с вами видели еще пару дней назад, доходности снизились до 4,06 в настоящий момент. Что происходит Тут надо следить не только за ФРС, но и за действиями Минфина США. ?Они опубликовали свои общие оценки по чистому объему привлечения в первом полугодии: вместо $816 млрд они хотят привлечь лишь $760 млрд в 1 квартале 2023 года (а как мы понимаем, январь практически завершен и часть из этой суммы уже привлечена). Во втором квартале Минфин снижает размер чистых заимствований вообще до $202 млрд...

?? Что такое дорого и дешево Фондовый рынок США остается суперкрепким и добрался по индексу S&P 500 до своих абсолютных максимумов. В конце прошлого года его ралли было сопряжено со спекуляциями на тему того, что угроза рецессии в США должна заставить ФРС вскоре снизить ставку. Второго утверждения для инвесторов было вполне достаточно, и никто не хотел вспоминать про то, что Чип и Дейл бегут на помощь, когда все плохо (в экономике и есть риски для рынка труда). В принципе… рынок-то есть рынок. Мы можем месяцами говорить о том, что все нелогично. Но… спорить с ним глупо. Даже после вчерашних...

Друзья, всем привет! Звонит мне вчера друг со словами: «Женя, я тут посмотрел передачу на YouTube, и там один экономист сказал, что наш российский фондовый рынок давно уже просто мертв. Это действительно так?». Думаю, такой вопрос возникает у многих, поэтому предлагаю разобраться в ситуации. Пожалуй, начну с минусов, так как их за последние полтора года действительно накопилась целая горсть. Во-первых, из-за угрозы санкций резко снизилась доступность информации (отчетов, статистики и т.д.). Стало сложно инвестировать в отдельные компании на основе фундаментального анализа. Это большой минус. Без нормального потока информации по деятельности предприятий строить серьезные прогнозы невозможно. Правда в том,...

Рубль VS Российский рынок. Покупать ли сейчас акции? В продолжение темы курса рубля поговорим о перспективах российского рынка акций в контексте движения валют. В последнее время наблюдается парадоксальная ситуация: и рубль укрепляется, и рынок растет. Почему парадоксальная? Дело в том, что большинство «фишек» на нашем рынке — экспортеры («Роснефть», «Газпром», «Норникель» и т.д.). Для них ослабление рубля — это благо. Поэтому, когда рубль снижается, «фишки», которые двигают рынок, растут. Соответственно, прибавляет и индекс. Сейчас все наоборот. Почему мы верим в светлое будущее российского рынка? Высокие ставки не вечны. Когда ЦБ начнет снижать ключевую ставку, часть денег с выгодных сегодня...

Началась вторая декада декабря: на носу католическое Рождество и Новый год. В старые добрые времена — самая пора споров о «предновогоднем ралли», приготовления к корпоративам, выбора рождественских и новогодних подарков и прочей приятной суеты. Увы, суета нынче несколько иная… Отчасти связано это с геополитическими подвижками, которые мы наблюдаем за последнее время. Кстати, как не смешно, касается это и подарков. Казалось бы: где геополитика, а где подарки на Рождество? А вот, как у Брэдбери: не на то насекомое наступили или насекомое уже не то… Итак, мировая предпраздничная торговля вполне реально оказалась под угрозой. ?Одновременный сбой в работе Панамского и Суэцкого...

? Эта пятница оказалась недостаточно черной Розничные сети в эти выходные во всем мире пережили наплыв покупателей на Черную пятницу. Только в США продажи составили рекордные $9,8 млрд, что на 7,5% выше, чем в 2022 году. В воскресенье в эфире с Дмитрием Абзаловым на YouTube канале Bitkogan Talks задавался вопросом о том, покупают ли сейчас больше на распродажах вещи либо откладывают на впечатления и путешествия.— Очевидно, что жители США предпочли потратить деньги на товары. Топ популярных покупок возглавили телевизоры, «умные» часы и другая электроника, а также куклы Барби. Не менее важный вопрос: были товары реализованы через офлайн магазины или...

С командой решили, что 5 декабря в 19:30 проведем большой стратегический вебинар и дадим ответы на все ключевые проблемы российского инвестора. ?️Есть ли спасение от Euroclear?— Euroclear начинает преследовать людей даже с двойным гражданством. Подробно расскажем, как работает инфраструктура рынка и как избавиться от этих рисков. ?️Как безопасно инвестировать в зарубежные активы?— Большая часть иностранных инструментов на рынке идет через европейские депозитарии. Но есть масса вариантов, как инвестировать в те же самые еврооблигации без инфраструктурных рисков. ?️ЦБ может поднять ставку до 16% — что выбрать: облигации или депозит?— Депозиты предлагают аж по 15%, но в облигациях есть возможность заработать...

Друзья, всем привет! Что в мире происходит! Он, похоже, стремительно начал катиться вправо. Что-то всех стала потихоньку, видимо, доставать левая повестка.   Только что к власти в Аргентине пришел местный «мини Трамп». Ультраправый политик. Мы подробно об этом писали, и на этих выходных еще обязательно напишем. Не прошло, как говорится, и мгновения, и к власти уже во вполне благополучной мировой столице тюльпанов, похоже, имеет шанс прийти не менее правый товарищ с весьма жесткими требованиями. Партия свободы Герта Вилдерса, по итогам подсчета 98% голосов, лидирует на парламентских выборах в Нидерландах, получив 37 мест из 150, сообщают западные СМИ. Начнем с того,...

На нас продолжают обрушиваться все новые и новые трудности: санкции на СПБ Биржу, «охота на ведьм» от Euroclear на тех, у кого нет ВНЖ Евросоюза, плюс к этому высокие ставки, которые угрожают росту отечественного фондового рынка. В общем, проблем становится все больше, а вопросы приходят все те же: Как в таких условиях заработать? Может положить все на депозит, да и забыть? Но не спешите хоронить рынок… Да, ставки по вкладам сейчас привлекательные, однако есть множество подводных камней, начиная от условий и сроков, на которые деньги придется «зарыть», и заканчивая новыми налогами, о которых мы писали тут. Что я думаю...

Конечно, отправка морских пехотинцев к берегам Израиля, угрозы Ирана, антиизраильские волнения по всему миру и, наконец, немалый шанс перерастания происходящих событий в полномасштабную войну на Ближнем Востоке повысили спрос на защитные активы, но были и другие факторы. В частности, очередная порция неожиданно оптимистичных экономических данных. Так, количество начатых строительств домов в США в сентябре увеличилось на 7% по сравнению с августом и составило 1,358 млн. в годовом исчислении – максимум с мая. Розничные же продажи за прошлый месяц увеличились на 0,7%, что значительно выше ожидаемого уровня в 0,3%. Это указывает на устойчивость потребительского спроса. Вот это для нас с вами невероятно важный показатель. Мы все ждем...

Давайте разбираться. Сейчас ставка Банка России поднялась до 12%, а ставка по депозитам в крупнейших банках — до 9,23%. Солидно, конечно.?Но, кажется, на фондовом рынке движения поинтереснее. Возьмем 2015 год, когда средняя доходность по вкладам в топ-10 банков была даже выше, чем сейчас, — 11,78%. В тот год индекс Мосбиржи вырос на 26%! И это не единичный случай. Из нашей таблицы видно, что за 5 лет индекс Мосбиржи вырос почти на 120%, то есть рынок рос со средней скоростью примерно 24% в год. А за последние 9 неполных лет, включая стрессовые годы ковида и СВО, — на 125% со...

Что дальше? Вполне вероятно, что мы увидим продолжение движения вниз. В этом случае «следующая остановка» по S&P 500 — это примерно 4350 пунктов. В чем может быть причина дальнейшего снижения? Причин много: ?Вероятное повышение ставки ФРС на следующем заседании в сентябре, так как вопросы по инфляции еще остаются.?Возможность снижения рейтингов некоторых американских банков крупными агентствами (Moody’s, Fitch).?Призрак рецессии все еще бродит над Штатами. И его дыхание весьма осязаемо.?Доллар продолжает укрепляться: индекс DXY за месяц вырос на 3,5%.?Растут доходности по 10-летним UST: с 3,75% в середине июля и до 4,26% в моменте.?Сезон отчетностей закончен, позитив на корпоративном фронте исчерпан.?Август — мертвый сезон,...

Если лягушку посадить в кипящую воду, то она сразу выпрыгнет. Но если медленно нагревать холодную воду, то она не будет ощущать опасность, а будет довольно квакать — разумеется, до определённого момента. Друзья, к сожалению, человек тоже не реагирует на значительные изменения, которые происходят не сразу. Дело в том, что инфляция незаметна, потому что с ней не сталкиваешься ежедневно. Например мы не так ощущаем каждый день рост цен на бензин или постепенное падение рубля. Но разница цен, если сравнивать год с годом, очень ощутима. Даже если все мы стали резко богаче и можем легко купить подорожавшие овощи в магазине, то...