Завершим разговор о манипулировании рынком небольшой подборкой самых известных или интересных кейсов из прошлого.
1. Годах в 1992-1993, когда я только начинал работать в Израиле, там произошел крупнейший скандал – была раскрыта банда выходцев из бывшего СССР, которая разгоняла цены акций и тем зарабатывала. Всех тогда поймали и посадили. Что касается сроков – врать не буду, за давностью лет уже подзабыл.
2. В 80-х годах 20 века трейдер по имени Иван Боевски прославился тем, что сначала был осужден на 3,5 года тюрьмы за манипулирование рынком, а затем – пожизненно отстранен от торговли ценными бумагами. Его вина заключалась в том, что он сговорился с менеджерами одной из крупнейших фирм, занимавшихся тогда слияниями и погашениями. В результате примерно с 1980 по 1986 гг Иван заработал практически на каждой крупной сделке, которая происходила тогда на рынке.
И еще пара интересных фактов:
- во время развода с первой женой Иван получил от нее $23 млн + выплаты в размере $180 тыс ежегодно;
- по крайней мере, частично с его личности писался персонаж Гордона Гекко в фильме Уолл Стрит (1987).
3. Еще один интересный кейс – Роберт Фостер Винанс, финансовый журналист, который писал для The Wall Street Journal. Статьи Роберта, в которых он упоминал те или иные конкретные компании, периодически определяли дальнейший рост или падение котировок. Роберт сговорился с рядом биржевых брокеров, которым заранее предоставлял черновики своих статей. Брокеры зарабатывали на движениях упомянутых журналистом бумаг и, конечно, делились профитом непосредственно с автором статей. Заработал он не так уж много даже для 1987 года – $31 тыс, да и кейс был запутанный, так как Винанс работал не с инсайдерской информацией, а делился своим личным мнением. Тем не менее, в SEC нашли способ привлечь его к ответственности. Винанс провел 9 месяцев в федеральной американской тюрьме.
4. Не далее, как в октябре 2020 г. антикоррупционный суд Индонезии приговорил крупного индонезийского бизнесмена Бенни Тжокросапутро к ПОЖИЗНЕННОМУ заключению за манипулирование рынком, которое привело к потерям государства в размере более $1 млрд. Вместе с ним к пожизненному заключению приговорили пятерых сотрудников страховой компании, которые помогали Бенни в деле перекладывания денег компании в нужные ему активы.
При оглашении приговора прозвучали такие формулировки, как «Запятнал репутацию индонезийского фондового рынка», а также «уничтожил доверие народа к страховой отрасли».
5. C конца 2009 года закон о манипулировании рынком начал действовать и в России. Первым приговором по нему стал кейс бывшего трейдера банка «Ак Барс» Артема Люлинского. В 2019 году Артема приговорили к 2,5 годам условно, а также на 3 года отстранили от торговли ценными бумагами за манипуляции с ценой некоторых акций. Котировки бумаг в результате манипуляций росли всего на 2-4%, но за счет объемов сделок прибыль от них составила для трейдера порядка 77 млн рублей.
Вообще, тема манипулирования рынком – очень творческая и не всегда до конца доказуемая. Но актуальна она будет столько, сколько будет существовать фондовый рынок. Так что мы, думаю, услышим об этом еще очень много раз.